2017年，LED顯示屏行業(yè)迎來了發(fā)展轉(zhuǎn)機，眾多大型企業(yè)營收可觀，獲得了大幅度的增長。伴隨LED滲透率的不斷提升，全球LED產(chǎn)業(yè)增速正逐步趨緩，而LED上游芯片及中游封裝企業(yè)市場占有率卻大大提高。近日，許多廠家加速擴產(chǎn)，獲得了巨大的利潤，受行業(yè)影響，供不應(yīng)求下部分LED企業(yè)盈利將再度攀升，而這營收的背后卻大有故事。
LED芯片短期內(nèi)供需緊張
近來，LED芯片供不應(yīng)求趨勢明顯。從供給上來看，2017年有效LED芯片產(chǎn)能8328萬片，截止2016年有效產(chǎn)能約1083臺，對應(yīng)產(chǎn)能約6300萬片／年。而自2016年開始，LED芯片整體供給需求保持弱平衡，部分產(chǎn)品結(jié)構(gòu)性產(chǎn)能緊張。到2017年，由于原材料漲價，整個上游LED芯片供不應(yīng)求，導(dǎo)致龍頭企業(yè)紛紛提價，芯片市場再次迎來擴產(chǎn)。據(jù)了解，今年LED芯片龍頭企業(yè)增加約345臺機器，今年年底全球有效產(chǎn)能達到8328萬片／年。
從需求上來看，據(jù)測算2017年對LED外延片需求量9235萬片。其中照明芯片需求4704萬片增長20％；戶外全彩顯示屏需求2602萬片增長5％；戶內(nèi)小間距需求102萬片增長50％；手機背光需求139萬片；平板電腦背光需求44萬片；電腦及電視機背光需求699萬片；汽車燈具需求106萬片；其他約839萬片。綜上數(shù)據(jù)可見，2017年LED芯片總需求面積預(yù)估在9235萬片，增長約12．5％。
LED封裝擴產(chǎn)增收
目前，全球LED封裝產(chǎn)值153億美元增速回暖到5％，歐、美、日等國外廠商主導(dǎo)高端市場，2015年中國產(chǎn)值份額達21％，位列全球一，預(yù)計這一比例將在未來2～3年進一步提升。同時LED封裝行業(yè)集中度不斷提高，國內(nèi)龍頭封裝企業(yè)盈利能力提升。
中國LED封裝龍頭企業(yè)木林森當(dāng)前產(chǎn)能已超過42000kk／月，2016年預(yù)計營收突破50億，位列國內(nèi)一，行業(yè)寡頭顯現(xiàn)，并且成功收購朗得萬斯大踏步開拓海外市場可期，同時在照明、芯片等領(lǐng)域紛紛投資重金布局。
多方推動 市場需求上漲
縱觀整個LED產(chǎn)業(yè)局勢，從2016年上半年開始，由于行業(yè)變動和原材料價格上漲，LED芯片、封裝、照明發(fā)起了多輪漲價，在“漲價潮”的影響下，2017年LED芯片龍頭企業(yè)三安光電，封裝龍頭企業(yè)木林森再次發(fā)出漲價口號，LED行業(yè)供需格局發(fā)生轉(zhuǎn)變。
如今，LED產(chǎn)業(yè)下游LED照明、LED顯示屏占比超過下游應(yīng)用的2／3。2017年全球LED照明市場滲透率有望超36％，增速超過20％，而小間距LED顯示屏市場增速超過50％，整體持續(xù)供需兩旺。
展望2017年，LED市場競爭激烈，廠商加速轉(zhuǎn)往小間距顯示屏、紅外線及紫外線LED等利基市場以求獲利，預(yù)估2017年全球LED市場產(chǎn)值將達154億美元，年成長4％。小間距LED顯示屏市場則會成為中多LED屏企的必爭之地，此外，許多行業(yè)細(xì)分領(lǐng)域及外延市場也會因行業(yè)市場需求而廣獲發(fā)展。
漲價潮持續(xù)蔓延
在業(yè)內(nèi)人士心中，LED行業(yè)漲價潮早已見怪不怪。從過去的惡性低價競爭到如今的原材料漲價倒逼LED企業(yè)漲價，企業(yè)間的價格比拼發(fā)生了實質(zhì)性的演變，此前誰能將價格降到低誰能夠獲得更大的利潤，而今低價產(chǎn)品飽受詬病，一些價格高、品質(zhì)好的產(chǎn)品逐漸被用戶接受，漲價帶動了整個LED行業(yè)消費理念的提升和企業(yè)價格理性調(diào)整的演變。
漲價并不是短期性的，從目前的局勢來看，LED產(chǎn)業(yè)鏈聯(lián)動漲價，這將是一場持久戰(zhàn)。究竟?jié)q價潮會持續(xù)多久、漲價幅度有多高，企業(yè)并不能決定。可以確定的是，隨著行業(yè)產(chǎn)品價格恢復(fù)到正常水平，企業(yè)盈利也會發(fā)生一些轉(zhuǎn)變，此前低價銷售導(dǎo)致的行業(yè)毛利率下降問題將有所緩解。同時，隨著市場需求的大量擴張，企業(yè)上調(diào)價格不斷擴產(chǎn)無疑也會帶來更大的盈利空間。
其實，LED行業(yè)漲價潮除了受自身行業(yè)變動影響外，一定程度上，與國家政策、經(jīng)濟形勢等大方面也有關(guān)聯(lián)，不論是上游LED芯片供需緊張、中游LED封裝企業(yè)擴產(chǎn)增收還是下游LED顯示屏、照明產(chǎn)品價格趨于合理，整個LED產(chǎn)業(yè)鏈都會受到多方面因素的影響。
推動技術(shù)升級及應(yīng)用拓展
企業(yè)營收穩(wěn)步攀升，行業(yè)局勢不斷變化都會帶來一定的影響，LED產(chǎn)業(yè)目前的情況來看，市場需求日新月異，LED企業(yè)技術(shù)研發(fā)實力也會不斷提升，共同推動行業(yè)技術(shù)創(chuàng)新，制造出更加富有技術(shù)含量的產(chǎn)品。
另外，除了推動行業(yè)技術(shù)升級外，許多新應(yīng)用領(lǐng)域也將逐漸開發(fā)出來，像車用LED、VR／AR等市場也廣受追捧。目前，車用LED市場爆發(fā)，車向燈、尾燈等選用LED的地方越來越多；而VR／AR搭載LED顯示屏也可以實現(xiàn)更具科技感的顯示效果。因此，行業(yè)發(fā)展形勢向好，企業(yè)獲利增收，整個LED行業(yè)技術(shù)升級及，應(yīng)用也會獲得一定的拓展。
LED區(qū)域格局轉(zhuǎn)變
隨著一系列變動，全球LED產(chǎn)業(yè)正逐步進入“高原期”，增速不斷放緩。其中，中國廠商的市場份額則持續(xù)提升，正扮演越來越重要的角色。
數(shù)據(jù)顯示，上游LED芯片領(lǐng)域，2016年中國市場規(guī)模達139億人民幣，同比成長9％，芯片國產(chǎn)率上升到76％，前十大廠商市占率上升到77％；而在中游封裝領(lǐng)域，2016年市場規(guī)模達到589億人民幣，同比成長6％，國產(chǎn)率上升到67％，前十大廠商市占率上升到43％。
可見，目前兩岸LED企業(yè)的技術(shù)差距正不斷縮小，大陸廠商在性價比上優(yōu)勢明顯。而擴產(chǎn)的廠商主要集中在大陸，由此預(yù)測，未來LED本土化率會繼續(xù)提升。 除了上游LED芯片環(huán)節(jié)，在LED封裝環(huán)節(jié)，行業(yè)同樣正進入平緩發(fā)展期。業(yè)界預(yù)測，2015年到2020年復(fù)合增長率僅約6％，增速遠遜色于前些年。
出于成本壓力，國內(nèi)許多LED企業(yè)也正由珠三角向其他區(qū)域轉(zhuǎn)移。另外，由于產(chǎn)業(yè)格局逐漸明朗，行業(yè)巨頭已現(xiàn)，部分中小型企業(yè)轉(zhuǎn)型其他行業(yè)的跡象也開始顯現(xiàn)。因此，企業(yè)大量營收的背后是整個中國LED產(chǎn)業(yè)的演變。
鐘小姐
